mesasothankyou 님의 블로그

AI 클라우드의 진짜 승부는 이제부터다계약은 넘치는데 왜 주가는 답답할까? AI 인프라 투자에서 봐야 할 것들AI 투자 열기가 한풀 꺾였다고 느끼는 순간이 있었다. 엔비디아를 비롯한 반도체 기업들이 먼저 폭발적으로 상승했고, 그 뒤를 이어 전력과 데이터센터, AI 클라우드 기업들이 주목받았다. 그런데 시장이 항상 같은 속도로 움직이는 것은 아니었다. 반도체가 먼저 달리고, 인프라가 뒤따르고, 다시 소프트웨어와 서비스가 움직이는 식으로 AI 밸류체인은 순차적으로 확장되고 있다.최근 시장에서 답답함을 주는 기업 중 하나가 바로 네오클라우드 계열이다. 특히 아이렌 같은 기업을 바라보면 더욱 그렇다. AI 데이터센터에 필요한 부지와 전력을 확보하고 있고, 대형 고객과 장기 계약까지 체결했는데도 실제 손익계산서에..